Fundos mútuos: alocação de ativos, planejamento de aposentadoria, escolha de um corretor e outras leituras

Aloha!

Obrigado por verificar a quarta (e última) parte deste tutorial! Anteriormente, em Fundo Mútuo de Investimento para iniciantes, nós definidos e categorizados fundos mútuos na planície Inglês, ficar longe de que derivado do grego antigo que insiders Wall Street parecem tantas vezes para conversar. Então, em diferentes variedades de fundos mútuos, discutimos os tipos comuns de fundos que estão disponíveis para investidores pessoais. Finalmente, em Seleção dos melhores fundos mútuos, aprendemos alguns critérios facilmente mensuráveis para avaliar se um fundo mútuo vale seu suado capital de investimento. Também fiz alusão a uma lista dos melhores fundos mútuos do país, para ser usada como uma comparação de referência para todos os outros fundos do Sun.

Neste artigo

Juros Compostos Explicados
Fórmula de alocação de ativos. Uma fórmula simples de alocação de ativos de fundos mútuos com base em sua idade e tolerância ao risco.
Investir para a aposentadoria. A baixa sobre contas individuais de aposentadoria (IRAs) e os benefícios de investir nessas conchas isentas de impostos.
Escolha de um fundo mútuo e / ou corretor. Uma lista de algumas das empresas de fundos mútuos mais respeitadas, bem como alguns fundos mútuos soberbos que vale a pena conferir.
Recursos. Links para recursos de educação de investimento e boletins financeiros populares.

Juros compostos

Preparar, definir… Ainda não!

Antes de mergulharmos na alocação de ativos, vamos analisar os juros compostos:

Os juros compostos ocorrem quando os juros ganhos são combinados com o investimento principal, de modo que o novo total substitui o principal original e, subsequentemente, começa a render juros. Por exemplo, se um principal de $ 10.000 for investido em um título que rende dez por cento em juros compostos ao ano, o novo principal se torna: $ 10.000 + $ 1.000 = $ 11.000. (Agora $ 11.000 - ou seja, o "novo" principal - ganhará dez por cento de juros ao longo do segundo ano e, no final desse ano, os juros ganhos serão combinados com os $ 11.000 para criar outro novo principal, que em por sua vez, ganhe dez por cento de juros durante o terceiro ano, e etc, etc.)

A fórmula usada para calcular os juros compostos na Tabela 1 é:

A = P ^nt, onde: A = A resposta; P = Principal; r = taxa de juros; n = tempos compostos por ano; e t = Número de anos.

… Ufa!

Alocação de ativos

Fórmula de alocação de ativos de fundos mútuos (por idade e tolerância ao risco)

É hora de dividir o bolo - de sua carteira de investimentos!

(Os créditos das fotos estão localizados na parte inferior desta página.)

Ok, agora você sabe em quais tipos de fundos gostaria de investir, mas precisa decidir quanto investir em cada tipo! Essa decisão será baseada em fatores, incluindo seus objetivos financeiros e o cronograma que você tem em mente para alcançá-los, bem como sua tolerância geral ao risco. Com maior risco vem o potencial para maiores recompensas - como diz o ditado - mas como todo prospecto de fundo mútuo é obrigado a dizer a você: O desempenho passado não é garantia de resultados futuros. Por exemplo, embora o mercado de ações tenha historicamente uma taxa de retorno média de cerca de dez por cento ao ano, ¹não há garantia de que continuará a acontecer… Afinal, um meteoro pode vir voando pela atmosfera da Terra e cair na Bolsa de Valores de Nova York antes que Bruce Willis e Ben Affleck possam formular uma resposta apropriada! (No entanto, se isso acontecer, sua carteira de fundos mútuos provavelmente será o menor dos seus problemas.)

Conforme mencionado em Diferentes variedades de fundos mútuos , uma maneira de se proteger das flutuações do mercado selvagem é diversificar adequadamente sua carteira de ações. Além disso, outro método de diversificação empregado pelos investidores é distribuir os dólares de investimento por setores de mercado inversamente relacionados. Dessa forma, se um setor cair em valor, as perdas serão compensadas por outro em alta. Os mercados de ações e títulos tendem a se movimentar dessa maneira e, como resultado, muitos investidores compensam suas ações com títulos e vice-versa, na tentativa de proteger suas apostas.

As ações são consideradas mais arriscadas do que a maioria dos títulos - e da mesma forma para os fundos mútuos correspondentes a esses setores de mercado - mas o potencial de retorno sobre os investimentos em ações é muito maior do que o que normalmente se espera dos títulos. Portanto, a tolerância de uma pessoa ao risco, às metas financeiras e ao prazo de investimento esperado devem ser considerados antes de qualquer decisão sobre como dividir o bolo de investimento. Por exemplo, quanto mais tempo uma pessoa pretende manter as ações, mais tempo essas ações têm para resistir aos mercados em baixa e tirar vantagem dos mercados em alta, obtendo assim um retorno decente. Portanto, se uma pessoa pretende permanecer no mercado por, digamos, dez anos ou mais, ela desejará investir mais pesadamente em ações do que em títulos. Ao contrário, se alguém vai precisar de dólares de investimento em menos de cinco anos,então, faz sentido investir mais pesadamente em títulos, para se proteger contra oscilações desfavoráveis do mercado.

Tabela 4

Fórmula para (planejamento de aposentadoria) alocação de ativos



Tolerância de risco	% de títulos de dívida	% de participação acionária
Conservador	Igual à sua idade	100 - sua idade
Em algum lugar no meio	Igual à sua idade - 10	110 - Sua Idade
Agressivo	Igual à sua idade - 20	120 - Sua Idade

Investir para a aposentadoria

Edwin Booth, conforme citado durante uma produção da menos conhecida - embora, indiscutivelmente tão importante - obra-prima de Shakespeare: Hamlet… em Wall Street!

Com a falta de confiança em nosso governo (dos EUA), a incerteza quanto ao futuro da seguridade social e aumentos recordes no custo de vida, faz sentido começar a reservar um pouco para a aposentadoria mais cedo ou mais tarde. Investir o dinheiro que você tem economizado para seus anos de crepúsculo (em um nível de risco com o qual você se sente confortável, conforme discutido acima) é uma ótima maneira de deixar seu dinheiro crescer para que você possa cumprir seus objetivos financeiros. Afinal, você quer passar o tempo que quiser cochilando na rede do seu quintal, em vez de cumprimentar as pessoas no Wal-Mart.

Muitas pessoas têm ideias erradas sobre o que são exatamente os veículos de aposentadoria, como IRA e planos 401 (k), então tentarei esclarecê-los aqui da forma mais concisa possível:

Contas de aposentadoria (como IRAs e 401 (k) s) não são títulos de investimento! Em vez disso, são conchas que protegem os títulos em que você escolhe investir (como os fundos mútuos discutidos neste artigo) da tributação. Basicamente, todo o dinheiro que você investe - em quaisquer títulos que você escolher - que está classificado como pertencente à sua carteira de aposentadoria crescerá sem impostos até que você decida fazer o dinheiro com ele.

Tabela 5

Listagem (alfabética) de algumas empresas de fundos mútuos respeitados



Companhia	Local na rede Internet
Século americano	www.americancentury.com
Fundos de artesãos	www.artisanfunds.com
Cohen and Steers Realty	www.cohenandsteers.com
Dodge e Cox	www.dodgeandcox.com
Fidelity Funds	www.fidelity.com
Fundos Portuários	www.harborfunds.com
Fundos selecionados do mestre	www.mastersselect.com
Fundos Neuberger e Berman	www.nbfunds.com
TIAA-CREF	www.tiaa-cref.com
T. Rowe Price Funds	www.troweprice.com
Fundos Tweedy Browne	www.tweedybrowne.com
Fundos da USAA	www.usaa.com
The Vanguard Group	www.vanguard.com

No entanto, o problema é que se você tentar sacar o dinheiro ganho de investimentos que foram designados dessa forma antes de atingir uma certa idade (de aposentadoria), então você receberá pesadas taxas além dos impostos regulares que você recebe então espera pagar. Existem algumas exceções a essas regras. Além disso, diferentes tipos de planos de aposentadoria lidam com a tributação de maneiras diferentes. Por exemplo: um Roth IRA é um shell para investimentos em que os impostos são pagos antecipadamente e, em seguida, diferidos no momento da retirada. Isso faz sentido para as pessoas que planejam estar em uma faixa de impostos mais alta na época da aposentadoria.

Se o seu empregador oferece um plano 401 (k) em que uma certa porcentagem de suas contribuições é igualada, aceite-o! Você também pode ter outros planos de aposentadoria separados, para completar seu portfólio. Melhor ainda, se você mudar de emprego, pode passar do 401 (k) existente para um 401 (k) oferecido pelo seu novo empregador!

Francamente, se você gosta de guardar mais do seu dinheiro - e não gosta de pagar impostos - então realmente não há muitos argumentos a serem apresentados para não tirar proveito de contas de aposentadoria protegidas por impostos! Além dos planos 401 (k) que são oferecidos por muitos empregadores, você pode pedir a qualquer provedor de fundos mútuos e / ou corretora que você decidir escolher para designar (pelo menos uma de) suas contas com eles como uma conta IRA. (Provedores de fundos mútuos e corretoras são discutidos na próxima seção.)

Escolha de um fundo mútuo ou corretora de valores

seus investimentos a longo prazo, para manter os custos de negociação baixos e maximizar os lucros. Não compre ações em fundos mútuos de ações que você planeja manter por menos de cinco anos, no mínimo. De preferência, você deve manter seus cargos por dez anos ou mais.

Seja disciplinado e não entre em pânico durante as quedas do mercado. Se houver alguma coisa, considere comprar mais ações quando o preço de uma ou mais ações do seu fundo mútuo cair em um mercado em baixa!

Este artigo foi escrito tendo em mente um público que tem pouco ou nenhum interesse em aprender mais do que o absolutamente necessário sobre fundos mútuos para começar a investir neles. Se esse ainda for o seu caso, recomendo abrir mão de uma corretora e comprar seus fundos mútuos diretamente da empresa-mãe. Eu listo as informações de contato das empresas mais respeitadas na Tabela 5 acima.

Tabela 6

Lista (em ordem alfabética) de algumas corretoras online populares


Charles Schwab	www.schwab.com
E * Trade	www.etrade.com
Fidelidade	www.fidelity.com
Brokers interativos	www.interactivebrokers.com
Muriel Siebert	www.siebertnet.com
Scottrade	www.scottrade.com
TD Ameritrade	www.tdameritrade.com
TradeKing	www.tradeking.com
T. Rowe Price	troweprice.com
Vanguarda	www.vanguard.com

Uma lista dos principais fundos mútuos do país (por categoria)

Nesta seção, listarei alguns dos fundos mútuos mais respeitados do país por categoria, para que você tenha uma base de comparação para quaisquer fundos nos quais possa estar interessado. Dentro das respectivas categorias, os provedores de fundos são separados por ponto e vírgula, e diferentes fundos oferecidos pelos mesmos provedores são separados por vírgulas.

Fundos de ações dos EUA: American Century Income, Growth; Dodge & Cox Stock; Fidelity Disciplined Equity, Equity-Income e Fidelity Low Priced Stock; Masters ' Select Equity, Pequenas Empresas e Valor; Neuberger e Berman Focus; T. Rowe Price Spectrum Growth (possui algumas participações no exterior); Vanguard Total Stock Market Index, Primecap, S&P 500 Index, Tax-Managed Capital Appreciation e Tax-Managed Small Capitalization

Fundos de Ações Internacionais: Artisan International; Fidelity Diversified International; Harbor International; Masters ' Select International Equity; Oakmark International and Global (tem algumas participações nos EUA); TIAA-CREF International Equity; Tweedy Browne Global Value (possui participações nos EUA); Vanguard International Growth, Tax-Managed International, Total International Stock Index

Fundos de títulos:

1) Curto prazo: Carteira Vanguard Short-Term Investment Grade, Curto prazo isento de impostos e prazo limitado isento de impostos;

2) Prazo intermediário: Dodge and Cox Income, Harbour Bond, USAA GNMA, Vanguard GNMA, High-Yield Corporate e Total Bond Market Index; 3) Longo prazo: Vanguard Long-Term Investment Grade Bond Fund

Fundos híbridos: Dodge e Cox Balanced; Fidelity Asset Manager, Freedom Funds e Fidelity Puritan; Alocação gerenciada TIAA-CREF ; T. Rowe Price Balanced; Vanguard LifeStrategy Funds, Wellesley Income e Wellington.

Fundos do mercado monetário: Prime Money Market da Vanguard ; Fidelity Cash Reserves e Spartan Money Market (rendimentos mais altos após $ 20.000); T. Rowe Price Summit Reservas de dinheiro (rendimentos mais altos após US $ 25.000)

Lembre-se de diversificar sua carteira de fundos mútuos, investindo em uma variedade de setores, para se proteger das flutuações do mercado. Como a mamãe sempre diz: "Não coloque todos os ovos na mesma cesta!"

Por exemplo, os mercados de ações e títulos tendem a se mover em direções opostas. Proteja suas apostas compensando suas participações entre esses dois setores antagônicos.

Recursos

Sites de educação de investidores e boletins financeiros

Bem amigos, estamos chegando ao fim. Na parte 1 desta série, afirmei que este guia seria o seu balcão único para um curso intensivo completo sobre fundos mútuos. Espero ter cumprido essa promessa para você! No entanto, se você quiser levar sua educação em investimentos para o próximo nível, sinta-se à vontade para verificar os links fornecidos abaixo.

Barron's. Fundado em 1921, o Barron's é um jornal financeiro americano semanal. Cada edição oferece uma análise da atividade de mercado da semana anterior, bem como relatórios preditivos e comentários sobre a semana seguinte.
Pesquisa de Situação Especial da Forbes. Você sem dúvida já ouviu falar da lista dos "Americanos Mais Ricos" da Forbes, mas sabia que a Pesquisa de Situação Especial da empresa existe desde 1954? Esta publicação é uma das mais antigas newsletters de investimento publicadas continuamente no mercado. Os assinantes recebem um relatório de pesquisa mensal de 10 páginas recomendando apenas uma ação subvalorizada que a Forbes acredita que aumentará dentro de um a dois anos, com base em uma análise fundamental completa.
'O ator americano Edwin Booth como o Hamlet de William Shakespeare.' Fonte: foto original de J. Gurney & amp; Son, NY, Public Domain (ou seja, esta foto foi tirada nos EUA antes de 1923: saiba mais. ), Via Wikimedia Commons. Por volta de 1870. Foto derivada de ENB Foto original disponível em:
'Placa indicando 1-22 Wall Street e Broadway cruzamento, com um céu azul brilhante ao fundo.' Fonte: Benoît Prieur, CC-BY-SA-3.0, via Wikimedia Commons. 5 de março de 2011. Disponível em: