A visão de um homem comum sobre os investimentos no mercado de ações

Um cenário de pico de mercado

Quando os mercados de ações atingem o pico em todo o mundo, as avaliações parecem caras. As correções parecerão iminentes quando os mercados atingirem os níveis de pico. A correção pode ser cerca de quinze por cento dos níveis de pico ou mesmo tão ruim quanto cinquenta por cento. É difícil prever quanto os mercados cairão quando cairem.

Mas o que sobe deve descer. Os mercados subiram por muito tempo. As políticas de dinheiro fácil por parte de bancos centrais em todo o mundo resultaram em uma longa corrida de alta. O dinheiro fácil não pode, não deve e não continuará por muito tempo.

Se os bancos centrais apertarem os parafusos da liquidez, os mercados de ações cederão parte ou a maior parte dos ganhos. Ganância e medo são os dois estágios do ciclo de investimento, resultando em um boom ou quebra do mercado. É minha opinião que os mercados devem ser corrigidos em todo o mundo. Não sou um especialista em bolsa de valores e estou apenas compartilhando minhas opiniões como homem comum.

As 4 estratégias críticas de investimento

1. Fique em dinheiro.
2. Identifique joias escondidas.
3. Pesca de fundo
4. Fique investido por um longo prazo.

Fique em dinheiro

Foto de Sharon McCutcheon no Unsplash

1. Fique em dinheiro

É prudente para a maioria dos investidores individuais direcionar a maior parte de seus investimentos para dinheiro, depósitos e títulos do governo seguros por enquanto. Não estou dizendo que se deva vender todas as ações. Pode-se manter ações de qualidade com fundamentos sólidos e vender apenas as outras.

Os depósitos ou títulos do governo podem não dar retornos atraentes, mas eles não caem quando o resto dos mercados. Receio que as correções não se limitem apenas às ações desta vez. A política de dinheiro fácil inflou os preços dos ativos em commodities, imóveis e outras classes de ativos.

Portanto, podemos ver dor em setores como commodities e imobiliário. As moedas digitais são suscetíveis a sérios danos.

2. Identificar joias escondidas

Este também é o momento de identificar boas escolhas de valor entre as ações. Eu sigo o pensamento da velha escola de olhar para os fundamentos. Precisamos examinar a relação preço-lucro, o crescimento da receita, o crescimento dos lucros, o rendimento de dividendos e o crescimento de dividendos de uma ação para decidir se uma ação tem potencial de crescimento. A maioria das métricas está disponível com o clique de um botão agora. Devemos também analisar o desempenho histórico da empresa nos últimos cinco anos para avaliar as tendências.

Nunca devemos ouvir conselhos de especialistas financeiros cegamente. Um especialista pode recomendar, por exemplo, a compra de uma empresa porque ela se sairia bem em um regime de taxas de juros baixas. Mas se o regime de juros baixos acabar em dois meses, o conselho de especialistas que foi dado anteriormente não teria mais validade. Portanto, devemos seguir os conselhos de especialistas apenas quando compreendermos as razões por trás de seus conselhos.

E se alguém não estiver interessado em todos os cálculos numéricos envolvidos? Essa pessoa deve evitar a exposição direta a ações, mas pode investir por meio de fundos mútuos. Mas mesmo para uma pessoa que investe em fundos mútuos, é necessária uma compreensão básica dos mercados. Eles devem avaliar as diferenças entre um fundo de índice, um fundo de setor ou um fundo de crescimento.

3. Pesca de fundo

Assim que as joias ocultas forem identificadas, espere o mercado atingir o fundo do poço antes de comprar. Isto é mais fácil dizer do que fazer. Ninguém sabe ao certo onde está o fundo. Pode ser 25% abaixo do pico, 50% abaixo do pico ou até pior.

Este é um julgamento que precisamos fazer por conta própria. Minha expectativa pessoal é que os mercados possam corrigir algo entre 25% a 50% de seus valores de pico em todo o mundo. As premissas que impulsionam essa previsão são condições monetárias restritivas, avaliações excessivas e taxas de juros crescentes. Mas é difícil prever os mercados. Deve-se considerar a opinião de um não especialista como eu com um saco cheio de sal. Você pode e deve se esforçar para entender os mercados e formar seu próprio julgamento sobre as direções do mercado.

Uma abordagem prática é comprar quando o mercado corrigir em cerca de 10% do pico. Podemos dividir nossos investimentos planejados em vinte partes iguais e uma parte pode ser investida todos os meses durante os próximos vinte meses. Dessa forma, podemos calcular a média das flutuações do mercado e, portanto, minimizar o risco. Podemos usar a correção do mercado como um momento oportuno para comprar.

O mercado de ações é uma opção atraente de investimento se e somente se um indivíduo estiver preparado para se esforçar para entender os mercados. Isso envolveria uma análise detalhada dos setores e das empresas em que tem interesse em investir.

Tudo leva tempo

Uma mangueira leva cerca de oito anos para dar frutos. Os investimentos no mercado de ações demoram quase o mesmo tempo para dar frutos na forma de dividendos e valorização do capital.

4. Fique investido por um longo prazo

A receita para o sucesso é permanecer investido nas bolsas de valores por muito tempo. É difícil não vender uma ação que subiu 25% em alguns meses. Parece um ótimo retorno em um curto período. Mas é possível que esse estoque tenha o potencial de subir de valor dez vezes ou